算电协同政策利好，电信ETF易方达涨1.10%
截至3月24日14点50分，上证指数涨1.72%，深证成指涨1.29%，创业板指涨0.25%。环保设备、电力、贸易等板块涨幅居前。
ETF方面，电信ETF易方达（563010）涨1.10%，成分股长飞光纤（601869.SH）涨停，光库科技（300620.SZ）、亨通光电（600487.SH）涨超5%，烽火通信（600498.SH）、长芯博创（300548.SZ）、润建股份（002929.SZ）、广和通（300638.SZ）、大唐电信（600198.SH）、威胜信息（688100.SH）、中天科技（600522.SH）等上涨。
消息方面，国家数据局局长刘烈宏3月23日表示，将大力推进算电协同工程，确保枢纽节点新建算力设施绿电应用占比达到80%以上。该政策直接利好通信服务行业，因其作为算力基础设施的重要建设与运营方，将深度参与算力网络与绿色能源的协同发展。
长城证券认为，英伟达首次说明将采用铜缆Scale-up、光学Scale-up及光学Scale-out三线并行的方案，对铜缆、光纤及CPO都需要更大的产能，或将降低“光进铜退”概念影响，持续带动铜链接、CPO等产业链环节受益。
兴业证券表示，铜缆扩展、光学扩展（Scale-Up）、光学扩展（Scale-Out）三条路线并行推进，光与铜按距离/功耗/成本/交付确定性进行组合配置的"双轨制"。①光：推理需求爆发驱动Scaleup从百卡转向千卡，带来机柜之间互联带宽大幅度提升，Scaleup侧光渗透加速，英伟达表示VeraRubinUltraNVL576及KyberNVL1152将在Scaleup的L2层用光的形式实现互联，CPO/NPO/XPO多路线共进，行业总互联带宽大幅增加背景下持续受益。②铜：在机柜内短距互联场景中，铜缆具备低延时、低成本、交付成熟等不可替代的优势，在Scale-Up领域仍有生命力，从英伟达的产品来看，Oberon、Kyber两代平台架构都明确保留铜互连方案。
电信ETF易方达（563010）布局科技产业基础设施，三大电信运营商占比高。