IPO研究 | 预计2029年硅光芯片销售额将达30亿美元
瑞财经 王敏 6月26日，厦门优迅芯片股份有限公司（以下简称“优迅股份”）科创板IPO获受理，保荐机构为中信证券，会计师事务所为容诚，律师事务所为北京中伦。
招股书显示，优迅股份作为国内光通信领域的“国家级制造业单项冠军企业”，专注于光通信前端收发电芯片的研发、设计与销售。
光通信在数据中心市场主要应用于数据中心内服务器与交换机、交换机与交换机之间以及不同的数据中心之间的互联。物联网、人工智能及云计算的发展以及新一代信息技术与电信、商务、金融、信息化平台、社交等社会各行各业加速融合创造的复杂应用场景，对数据中心的计算、存储及处理能力提出更高的要求，驱动数据中心内部光模块的需求提升。
在人工智能领域，光通信的价值尤为突出。AI模型训练需要处理海量数据（如大语言模型训练涉及的万亿级文本），这要求计算集群之间实现高速、稳定的数据传输。光通信凭借其高带宽特性，能快速将训练数据从存储设备传送至计算节点，缩短数据加载时间。同时，分布式训练中频繁的模型参数交换依赖低延迟通信，光通信的优势确保了参数同步效率，避免训练瓶颈。在AI推理场景，光通信则在数据中心内部快速传输实时数据至推理服务器，并将结果即时反馈，满足低延迟响应的需求。
AI发展对数据传输速度、带宽和低时延的空前需求，成为光通信电芯片技术升级的核心驱动力。海量数据的快速交换，尤其在大规模数据中心和GPU集群协同工作中，高度依赖电芯片提供的高速传输能力。其低功耗、高集成度和高带宽特性，使之成为AI基础设施的关键组件。
此外，AI技术本身也在推动光通信电芯片的设计和优化。借助机器学习算法，工程师们能够更高效地优化芯片架构和信号处理流程，从而提升性能与能效比，形成技术与需求的良性互动。
根据IDC数据，全球数据量呈现爆发式增长，预计到2028年将增至384.6ZB，年复合增长率高达24.4%。这一显著增长主要归因于人工智能技术的广泛应用和不断发展。
为了应对海量数据带来的存储需求，数据中心的建设和扩容迎来巨大机遇。随着信息技术的持续进步、企业数字化转型的深入以及数字经济的蓬勃发展，数据中心的算力应用场景不断扩展。数据中心正从仅提供数据存储和分发的传统角色，转变为支持大规模数据处理、存储和高性能计算的现代化平台，其需求呈现出稳步上升趋势。随着数据中心和云计算等应用对带宽和传输速率的要求不断提高，光通信硅光技术展现出巨大的市场潜力。根据LightCounting数据，预计到2029年，硅光芯片的销售额将达到30亿美元，其在全球光模块市场中的占比也将显著增长。
此外，随着“东数西算”工程的深入推进，预计国内数据中心的建设将进一步加强。根据中投产业研究院数据，预计到2028年，中国的数据中心机架数量将增至2,000万架，市场规模将扩大至5,437亿元人民币。