工银新能源汽车混合A二季度业绩稳健，净利润超三千万，净值增2.23%
工银新能源汽车混合A基金（代码005939）近日公布了其2025年第二季度的运营报告，数据显示该基金在第二季度实现了3136.01万元的利润，加权平均基金份额本期利润为0.0487元。在报告期内，该基金的净值增长率达到了2.23%，截至二季度末，其管理规模增长至16.29亿元。
作为一只专注于先进制造股票投资的偏股混合型基金，工银新能源汽车混合A的长期表现备受瞩目。截至7月21日，该基金的单位净值已经达到了2.678元，基金经理团队由张剑峰、邢梦醒和张姝丽共同组成。
在二季报中，基金管理人详细阐述了上半年的投资策略调整。基于对产业趋势的深刻洞察，该基金在持仓结构上进行了大幅调整，重点规避了下游价格竞争激烈的环节，同时增加了对上游压力缓解领域的配置，并加大了对新技术板块的投资力度。还重点布局了具有全球竞争力的出海龙头企业。基金管理人预测，2025年中国新能源汽车的渗透率有望达到60%，未来三年将保持约10%的复合增长率。海外新能源汽车市场的渗透率则刚刚起步，中国新能源产业链凭借其显著的全球竞争优势，将继续为具有国际竞争力的龙头企业提供广阔的发展空间。
从业绩比较来看，工银新能源汽车混合A在同类基金中的表现也相当亮眼。截至7月21日，该基金近三个月的复权单位净值增长率为10.93%，在同类可比基金中排名76/171；近半年的复权单位净值增长率为5.32%，排名98/171；近一年的复权单位净值增长率为25.01%，排名62/166。尽管近三年的复权单位净值增长率为-32.09%，但在同类可比基金中仍排名62/126。
风险指标方面，截至6月30日，该基金近三年的夏普比率为-0.3009，在同类可比基金中排名71/120。同时，近三年的最大回撤为52.18%，同类可比基金排名64/121。其中，单季度最大回撤出现在2021年一季度，达到了30.07%。
在仓位管理上，该基金也展现出了其灵活性。据定期报告数据统计，近三年该基金的平均股票仓位为87.08%，略高于同类平均的87.02%。在2025年上半年末，该基金的仓位达到了93.58%的历史高位，而最低仓位则出现在2022年上半年末，为59.8%。
截至2025年二季度末，工银新能源汽车混合A的十大重仓股包括先导智能、宁德时代、宇通客车、亿纬锂能、汇川技术、赛力斯、思源电气、纳科诺尔、巨化股份和紫金矿业。这些企业均是在新能源汽车产业链中具有重要地位和竞争优势的龙头企业。