国投证券遇“人事地震”与“监管敲打”：汽车团队集体跳槽至国金证券，厦门营业部遭证监局警示
来源：新浪证券
近日，国投证券再度陷入人才流失与合规风险的双重风波。一方面，由首席分析师徐慧雄领衔的汽车研究团队已“整体”跳槽至国金证券；另一方面，12月4日，国投证券厦门民族路证券营业部因合规管理不到位，被厦门证监局采取出具警示函的监管措施。
徐慧雄团队集体跳槽至国金证券
据中国证券业协会公开信息显示，徐慧雄11月26日从国投证券离职，28日就入职了国金证券。
其团队成员夏心怡、何冠男、杨颖、者斯琪等人，也均在11月26日至12月2日期间相继完成执业机构变更。尤其值得注意的是，夏心怡、何冠男二人更是“当天离职、当天入职”，堪称“无缝跳槽”。
值得注意的是，就在11月28日，徐慧雄团队刚刚荣获新浪财经“金麒麟菁英分析师”汽车行业第三名。这一奖项不仅体现了其专业能力获得市场高度认可，也反衬出国投证券在人才保留机制上的明显短板——获奖光环加持下，核心团队仍选择集体出走。
徐慧雄团队的集体出走并非孤立事件。2025年3月，原国投证券研究中心总经理助理、首席固定收益分析师尹睿哲，带着几乎整个固收团队加盟国金证券，出任首席资产配置官兼首席固定收益分析师。这距离尹睿哲从招商证券跳槽到国投证券，仅仅过去了1年零3个月。
尹睿哲团队曾获第六届新浪财经“金麒麟最佳分析师”固定收益研究第四名。
其团队的离开，不仅削弱了国投证券在固收研究领域的竞争力，更暴露出公司在关键业务条线人才管理上的系统性问题。
值得注意的是，两次大规模跳槽均指向同一家接收方——国金证券，从国投证券持续引进成熟团队，以快速增强自身研究实力，而国投证券则被动成为其重要的人才“输送地”。
研究所“灵魂人物”高善文离场
如果说团队跳槽尚属“结构性调整”，那么高善文的离职则更具象征意义。2025年11月，中国证券业协会官网信息显示，国投证券首席经济学家高善文的执业登记信息已正式注销。
2007年5月，高善文加入安信证券并担任首席经济学家，安信证券更名国投证券后，高善文继续留任首席经济学家，且在2024年底新增“国投产业研究院院长”职衔。
这一任命曾被解读为公司希望依托其影响力，打通宏观研究与产业研究的链路，为业务转型铺路。但仅11个月后，他的悄然离开，让市场对国投证券的战略连贯性产生疑问。
高管层持续震荡，治理稳定性受考
不只是研究团队，国投证券的高管层也在频繁变动。
2024年4月，执掌公司逾十年的总经理王连志被免职，由副总经理王苏望代行总经理职责。同年10月，王苏望正式升任总经理。
而更具冲击力的是，2024年12月，在王苏望履新仅两个多月后，三位核心高管——财务总监杨成省、副总经理兼董事会秘书刘纯亮、副总经理魏峰——同步请辞。
这三人均为国投证券“老兵”，且均在王连志主政期间被提拔重用。对三位高管辞任原因，控股股东国投资本称，根据事业发展需要和领导班子建设实际，通盘考虑、慎重研究，已经确定了国投证券班子补充人选，将规范履行上级监管程序后履职，以国投证券公告为准。
2025年7月，原董事长段文务因工作调动辞职，王苏望再次迎来职务变动，被董事会选举为董事长，同时继续兼任总经理，直至10月13日廖笑非接任总经理，此前由董事长王苏望 “一肩挑” 的总经理职位正式补位，公司核心管理架构才重新落地。
合规警钟再响，内控管理遭质疑
正值人事动荡之际，国投证券的合规内控体系也拉响了警报。12月4日，厦门证监局发布行政监管措施决定，对国投证券厦门民族路证券营业部出具警示函。
公告称，厦门民族路证券营业部对经纪人合规管理覆盖不到位，违反了《证券公司和证券投资基金管理公司合规管理办法》（证监会令第166号）第三条的规定。
2025年以来，国投证券共收到3次监管处罚。2025年上半年，深圳分公司更是因“从业人员向投资者承诺收益”“未取得基金从业资格人员参与销售”“向客户提供知识测评答案”等多项基础性合规问题被出具警示函。
数据来源：choice
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